5天速通证券业从业人员资格考试：金融市场基础知识

目  录
第1天  刻苦专研
第一章  金融市场体系 2
第一节  全球金融体系（2学时） 3
一、金融市场的概念 3
二、金融市场的分类 3
三、影响金融市场的主要因素 5
四、金融市场的特点 5
五、金融市场的功能 6
六、非证券金融市场的概念、分类 6
七、全球金融市场的形成及发展趋势7
八、国际资金流动方式 7
九、全球金融体系的主要参与者 9
十、金融危机的教训 9
第二节  中国的金融体系（3学时） 10
一、新中国成立以来我国金融市场的演变历史 10
二、我国金融市场的发展现状 12
三、影响我国金融市场运行的主要因素 13
四、银行业、证券业、保险业、信托业的有关情况 14
五、我国金融市场“一行三会”的监管架构 16
六、中央银行的主要职能 16
七、存款准备金制度 17
八、货币乘数 18
九、货币政策 20
第三节  中国多层次资本市场（1学时） 22
一、资本市场的分层特性 22
二、多层次资本市场的主要内容与结构特征 22
三、中国多层次资本市场建设的现状与发展趋势 24
四、场内交易市场（又称证券交易所市场或集中交易市场） 24
五、场外交易市场（OTC市场，又称柜台交易市场或店头市场） 25
六、上市公司的类型和管理规定 25
七、全国中小企业股份转让系统的挂牌公司 26
八、私募基金市场、区域股权市场、券商柜台市场、机构间私募产品报价与服务系统的概念与特26
重要习题  27
重要习题答案及解析 33
第2天  不甘示弱
第二章  证券市场主体 39
第一节  证券发行人（1学时） 40
一、证券市场融资活动的概念、方式及特征 40
二、直接融资 40
三、间接融资（也称间接金融） 41
四、证券发行人的概念和分类 42
五、政府机构直接融资方式 42
六、企业（公司）融资的方式及特征 42
七、直接融资对金融市场的影响（参见表1-1） 43
第二节  证券投资者（0.7学时） 43
一、证券市场投资者的概念、特点及分类 43
二、我国证券市场投资者结构及演化 45
第三节  中介机构（2.5学时） 45
一、证券公司的定义 46
二、我国证券公司的发展历程 46
三、我国证券公司的监管制度及具体要求 46
四、证券公司主要业务的种类及内容 47
五、证券服务机构的类别 50
六、对律师事务所从事证券法律业务的管理 50
七、对注册会计师、会计师事务所从事证券、期货相关业务的管理 50
八、对证券、期货投资咨询机构的管理 51
九、对资信评级机构从事证券业务的管理 52
十、对资产评估机构从事证券、期货业务的管理 53
十一、对证券金融公司从事转融通业务的管理 53
十二、证券服务机构的法律责任和市场准入 54
第四节  自律性组织（1.3学时） 55
一、证券交易所的定义、特征及主要职能 55
二、证券交易所的组织形式 56
三、证券业协会的性质、宗旨和历史沿革 56
四、证券业协会的职责和自律管理职能 57
五、证券业协会的机构设置 58
六、证券登记结算公司的设立条件与主要职能 58
七、证券登记结算公司的登记结算制度 58
八、证券投资者保护基金 59
第五节  监管机构（0.5学时） 60
一、证券市场监管的意义和原则 61
二、证券市场监管的目标和手段 61
三、我国证券市场的监管体系 61
四、国务院证券监督管理机构及其组成 61
五、《中华人民共和国证券法》赋予证券监督管理机构的职责和权限 62
重点习题  63
重要习题答案及解析 68
第3天  只争朝夕
第三章  股票市场 74
第一节  股票（3学时） 75
一、股票的定义、性质和特征 75
二、普通股票与优先股票、记名股票与不记名股票、有面额股票与无面额股票的区别和特征 76
三、与股票相关的资本管理概念 76
四、股票票面价值、账面价值、清算价值、内在价值的概念与联系 77
五、股票的理论价格与市场价格的概念及引起股票价格变动的直接原因 78
六、影响股票价格变动的基本因素 78
七、影响股票价格变动的其他因素 79
八、普通股票的有关内容 80
九、优先股票的有关内容 80
十、我国的股票类型 81
十一、我国的股权分置改革 82
第二节  股票发行（1学时） 82
一、股票发行制度 82
二、我国的股票发行制度的演变 83
三、审批制度、核准制度、注册制度的概念与特征 83
四、保荐制度、承销制度的概念 83
五、股票的无纸化发行和初始登记制度 84
六、新股公开发行和非公开发行的基本条件和一般规定 84
七、配股和增发的特别规定和发行方式 85
第三节  股票交易（2学时） 86
一、证券账户的种类 86
二、开立证券账户的基本原则和要求 87
三、证券交易原则和交易规则 87
四、委托指令的基本类别 87
五、证券交易的竞价原则和竞价方式 87
六、做市商交易的基本概念与特征 88
七、融资融券交易的基本概念与具备的条件 89
八、委托指令的内容 89
九、委托受理的手续和过程 89
十、证券托管和证券存管的概念 89
十一、我国目前的证券托管制度 90
十二、证券买卖中交易费用的种类 90
十三、股票交易的清算与交收程序 90
十四、股票的非交易过户 90
十五、证券委托的形式 91
十六、委托指令撤销的条件和程序 91
十七、股票的指数 91
十八、沪港通的概念及组成部分 93
十九、沪港通股票范围及投资额度的相关规定 93
重要习题  93
重要习题答案及解析 97
第4天  乘风破浪
第四章  债券市场 103
第一节  债券（2学时） 104
一、债券的定义、票面要素、特征和分类 104
二、债券与股票的异同点 105
三、影响债券期限和利率的主要因素 105
四、政府债券的定义、性质和特征 106
五、我国国债的品种、特点和区别 106
六、地方政府债券的发行主体和分类方法 107
七、我国国债与地方政府债券的发行情况 108
八、金融债券、公司债券和企业债券的定义及分类 108
九、我国金融债券的品种和管理规定 109
十、我国企业债券和公司债券的品种及管理规定 110
十一、我国公司债券和企业债券的区别（参见表4-3） 110
十二、中小企业私募债的定义和特征 111
十三、国际债券的定义和特征 111
十四、外国债券和欧洲债券的概念和特点 111
十五、我国国际债券的发行概况 112
第二节  债券的发行与承销（2学时） 112
一、我国国债的发行方式 113
二、记账式国债和凭证式国债的承销程序 113
三、国债销售的价格和影响国债销售价格的因素 113
四、财政部代理发行地方政府债券和地方政府自行发债的异同 114
五、我国金融债券的发行条件、申报文件、操作要求、登记、托管与兑付的有关规定 114
六、次级债务的概念和募集方式 117
七、混合资本债券的概念和募集方式 117
八、我国企业债券和公司债券发行的
基本条件、募集资金投向和不得再次发行的情形 118
九、企业债券和公司债券发行的条款设计要求 119
十、企业短期融资融券和中期票据的注册规则与承销组织 119
十一、中小非金融企业集合票据的概念、发行规模要求、偿债保障措施、评级要求和投资者保护机制120
十二、证券公司债券的发行条件与条款设计 121
十三、证券公司次级债券的发行条件 122
十四、证券公司债券发行的申报程序、申请文件 123
十五、证券公司债券的上市与交易的制度安排 123
十六、国际开发机构人民币债券的发行与承销 123
第三节  债券交易（2学时） 124
一、债券现券交易、回购交易、远期交易和期货交易的基本概念 124
二、债券现券交易、回购交易、远期交易和期货交易的流程和区别 125
三、债券报价的主要方式 125
四、债券的开户、交易、清算、交收的概念及有关规定 126
五、债券登记、托管、兑付及付息的有关规定 126
六、债券评级的定义与内涵 127
七、债券评级的程序 127
八、债券评级的等级标准及主要内容 128
九、银行间债券市场发展现状 128
十、交易所债券市场发展现状 128
十一、银行间与交易所债券市场差异 129
十二、债券转托管业务的定义及应注意的问题 129
重要习题  130
重要习题答案及解析 135
第5天  锦上添花
第五章  证券投资基金与衍生工具 141
第一节  证券投资基金（3学时） 142
一、证券投资基金概述 142
二、证券投资基金的分类方法 143
三、基金份额持有人 147
四、基金管理人 148
五、基金托管人（也称为基金保管人） 149
六、基金当事人之间的关系 150
七、证券投资基金的费用 150
八、基金资产净值 151
九、基金资产估值 151
十、基金收入的来源、利润分配方式与分配原则 151
十一、基金的投资风险 152
十二、证券投资基金的投资 152
第二节  衍生工具（2学时） 153
一、金融衍生工具的概念及特征 154
二、金融衍生工具的分类 154
三、金融期货合约 155
四、金融期货的主要交易制度 155
五、金融期权 156
六、人民币利率互换交易 157
七、信用违约互换 158
八、可转换公司债券与可交换公司债券 158
九、资产证券化 159
十、结构化金融衍生产品 160
十一、金融衍生工具及金融衍生工具市场 160
重要习题  161
重要习题答案及解析 167
第六章  金融风险管理 172
第一节  风险概述（0.5学时） 173
一、风险与金融风险 173
二、系统风险与非系统风险 174
第二节  风险管理（0.5学时） 176
一、金融风险管理 176
二、风险分散 177
三、风险对冲 177
四、风险转移 177
五、风险规避 178
六、风险补偿 178
七、风险管理的过程 178
八、风险管理的发展趋势