金融时间序列建模分析[电子资源.图书]

作者：  彭作祥著

出版社：西南财经大学出版社,2006

简介：　　本书的结构安排和主要内容如下： 　　 第1章导言部分为问题提出、研究思路及篇章结构安排。 　　 第2章通过对金融市场中投资者的投资决策行为进行经济学分析，解释高频金融时序的尖峰肥尾、波动集束、条件方差时变性和长记忆性等统计特征，也即解释这些公认的金融现象产生的原因是什么。 　　 第3章使用极值理论估计并检验度量高频金融时序的肥尾程序的参数——尾指数，讨论尾指数在风险管理中的应用。 　　 第3章使用极值理论及相关知识，局部拟合收益率的分布或密度，有效地估计和预测风险值，避免因整体拟合失真而导致估计与预测的无效。 　　 在第3章的建模过程中，均使用方法论研究与实践分析相结合的分析方法。 　　 第4章论金融时序长记忆参数的估计，主要考虑涉及分整参数的arfima的模型、高斯半参数方法和gph非参数估计方法，并应用于深沪两市的收益率的长记忆性的实证分析。 　　 第5章为时间顺序的单位根或平稳检测。 　　 第6章较系统地随机模拟分析具有garch-error金融时序的adf单位根检验问题，它是第5章的时一步深化和创新。 　　 第6章的实证分析表明伪garch现象的存在可能源于garch模型设定的随意性和非系统性。