Commercial bank risk management based VaR
作者: 刘晓星著
出版社:中国社会科学出版社,2007
简介:本书是关于“基于VaR的商业银行风险管理”的专著,全书对VaR在银行领域的风险管理做一个比较全面的研究。书中首先对VaR的算法进行研究和实证分析,然后建立基于VaR的银行资本配置模型,该模型考虑了银行的交易费用、风险偏好和经营策略,并在此基础上进一步扩展到银行风险资本配置与绩效评估;接着研究基于VaR的银行监管与银行风险策略,基于VaR的银行信用风险管理和VaR约束下的银行投资组合选择,建立基于CVaR的银行投资组合优化模型;最后,基于VaR的视角,研究银行的操作风险度量,并针对我国银行业展开实证分析。
该书系统地介绍了VaR的理论基础和计算方法及其局限性,建立了在静态和动态条件下基于VaR的银行资本优化模型。分析了VaR和风险资本(CaR)之间的内在联系,结合我国金融发展现状,对金融监管、资本投资、风险控制等做了深入研究,提出了我国现阶段基于RAROC的商业银行全面风险管理框架和统一于VaR的银行风险资本配置思路。最后对银行操作风险度量进行了实证分析,提出了基于VaR的银行整体风险管理框架和操作风险管理在我国的应用建议。更多>>